8월 26일 오전 브리핑

🇺🇸 8월 26일 뉴욕 증시 요약

📈 S&P 500 지수: 7,677.28 (+0.32%)

📈 나스닥 지수: 26,151.30 (+0.66%)

📈 다우 지수: 53,577.40 (+0.30%)

 

🔥 국채 금리 진정에 반도체주 반등, 3대 지수 동반 상승

25일(현지 시각) 뉴욕증시는 국채 금리가 하락하고 반도체주가 반등하면서 상승 마감했습니다. 한동안 급등했던 국채 금리가 꺾이자 자금이 주식시장으로 유입됐는데요. 10년물 금리는 7bp 이상 떨어지며 4.625%를 기록했고, 미국 재무부가 바이백을 위해 1조 달러 규모의 일반계정(TGA)을 활용할 수 있다는 보도가 나오면서 국채 금리는 이틀째 내림세를 이어갔습니다. 반도체주는 엔비디아 실적 발표를 하루 앞두고 기대감에 반등했는데, AMD와 마이크론테크놀로지가 각각 4.9%, 2.5% 오르며 필라델피아 반도체지수는 1.44% 회복했습니다.

 

🛢️ 국제유가 급락에 소비심리 부진까지, 상승폭은 제한

국제유가는 미국이 이란을 상대로 무력충돌 대신 경제제재로 방향을 틀자 급락했습니다. WTI는 3.12% 하락한 배럴당 82.36달러, 브렌트유는 3.89% 내린 88.58달러로 마감했는데요. 에너지 비용 하락은 물가 압력 우려를 덜어주며 국채 가격을 끌어올렸습니다. 다만 콘퍼런스보드의 8월 소비자신뢰지수가 89.4로 전망치(90.2)를 밑돌면서 상승 폭은 크지 않았어요. 시장의 시선은 26일 발표될 GDP와 PCE 가격지수, 그리고 장 마감 후 나올 엔비디아 실적에 쏠려 있습니다.

 

📰 뉴욕 증시 주요 이슈 모음.zip

[어드밴스트 마이크로 디바이시스] 레이먼드 제임스, AMD 서버 CPU 경쟁력 부각하며 투자의견 상향 (☀️ 강한 호재)

레이먼드 제임스의 시몬 레오폴드 애널리스트가 AMD의 서버 CPU 경쟁력을 부각하며 투자의견을 상향 조정하고 목표주가를 641달러로 제시했습니다. 에이전틱 AI와 추론 수요 증가로 서버 CPU 시장이 2030년 약 2,010억 달러 규모로 성장할 것으로 전망되며, 이 중 AI 관련 수요가 1,680억 달러를 차지할 것으로 보입니다. 레오폴드 애널리스트는 AMD가 인텔과 엔비디아 등 경쟁사보다 수익 기회 포착에 유리하다며, 내년 서버 CPU 시장에서 인텔을 추월할 것으로 예상했습니다.

 

[엔비디아] 엔비디아 2분기 실적 발표, 컨퍼런스콜 메시지 주목 (⛅️ 호재)

엔비디아가 26일 2분기 실적을 발표하는 가운데 시장의 관심은 실적 수치보다 컨퍼런스콜에서 나올 메시지에 쏠리고 있습니다. 2분기 매출 컨센서스는 전년 동기 대비 거의 두 배로 늘어난 922억 달러이며, 3분기 매출 가이던스는 1,042억 달러로 전망됩니다. JP모건 애널리스트는 매출 가이던스 외에 ASIC 칩 대응, 순환금융 논란, H200 칩 출하 여부, 루빈 칩 양산 속도 등 네 가지 변수를 주목해야 한다고 밝혔습니다.

 

[스페이스X] 스페이스X, 루이지애나에 138조원 규모 발사기지 건설 (⛅️ 호재)

스페이스X가 루이지애나주 피칸 아일랜드 습지 약 506㎢ 부지에 1,000억 달러(약 138조 원)를 투입해 '스타베이스 루이지애나'를 개발한다고 발표했습니다. 내년 착공해 2029년 첫 발사를 목표로 하며, 궁극적으로 연간 수천 회 또는 하루 30회 이상의 스타십 발사가 가능한 기지로 만들 계획입니다. 현지 천연가스 자원을 활용해 자체 발전소를 가동하고, 현장에서 액화 가공해 스타십 주 연료인 액체 메탄을 조달할 계획입니다.

 

💰 오늘의 주요 경제 뉴스

국제유가, 미-이란 무력충돌 완화 기대에 급락

미국이 이란에 대한 무력충돌 대신 경제제재로 전환하자 국제유가가 급락하며 WTI는 3.12% 하락한 82.36달러에 마감했습니다. 트럼프 행정부는 이란의 핵·미사일 개발 등을 지원한 전 세계 60여 곳을 신규 제재 대상으로 지정하며 대대적인 경제 제재안을 발표했습니다. 시장은 이번 제재가 무력 충돌을 피하는 데 도움이 될 것으로 판단했고, 베선트 장관도 전쟁 복귀 가능성을 줄이는 조치라고 설명했습니다.

 

캐나다, 미국 관세 대응 200억 달러 보복 관세 발표

캐나다가 미국 행정부의 추가 관세에 맞서 연간 수입 규모 200억 달러(약 28조 원)에 해당하는 보복 관세를 부과합니다. 미국산 철강·알루미늄 제품의 보복 관세를 50%로 인상하고, 게임기·스마트폰 등 전자제품에도 50% 관세를 새로 적용합니다. 새로운 관세는 9월 8일 발효 예정이며, 당국은 타격을 입은 기업을 위해 75억 캐나다 달러 규모의 지원 대책도 함께 발표했습니다.

 

미 재무부, 국채 매입에 TGA 1조달러 활용 검토

미국 재무부가 장기 국채 매입에 일반계정(TGA)의 현금 1조달러를 활용하는 방안을 검토하고 있습니다. 장기 국채 금리가 20년 만의 최고 수준으로 치솟자 재무부는 국채 바이백 한도를 두 배로 확대한 데 이어 추가 대응에 나섰습니다. TGA 활용 가능성이 알려지자 30년 만기 국채 금리가 연 5.235%로 내려오는 등 미 장기 국채 금리가 일제히 하락했습니다.

 

🗓️ 국내 증시 오늘의 일정

• 별도 일정 없음

 

👀 오늘의 투자 인사이트

이번 반등의 핵심은 결국 국채 금리였어요. 미-이란 긴장이 완전히 풀린 건 아니지만 국제유가가 내리고 재무부의 국채 바이백 확대로 금리 부담까지 덜어지면서 반도체주가 숨통을 텄죠. 다만 진짜 시험대는 오늘 장 마감 후 나올 엔비디아 실적입니다. 매출 수치 자체보다 컨퍼런스콜에서 향후 전망을 얼마나 자신 있게 제시하는지, ASIC 대응이나 순환금융 논란 같은 우려 포인트가 어떻게 다뤄지는지가 더 중요해 보여요. 국내장은 엔비디아 실적과 금통위를 앞두고 당분간 관망 심리가 우세할 텐데, 결과 확인 전까지는 무리한 방향 베팅보다 대기하는 편이 편할 듯합니다.